自贸区金融创新概况及银行业监管

[银行业各岗位的职责与工作状况]银行业各岗位的职责与工作状况当前银行业机构设置情况是：总行、省行、市行、支行、网点(储蓄所)，机构设置成金字塔型，支行、网点遍布城市的大街小巷，也是安置人员最多的地方。...+阅读

摘要 :自《中国(上海)自由贸易试验区总体方案》公布以来，该总体方案提出了深化金融领域的开放创新要求，随着相关细则的落实，具体可操作的措施为银行业带来了新的发展契机。本文旨在分析自贸区内银行业的优势在哪里，以及程序简化是否真的等同于放松管制，并借助已出台的细则探究存在哪些措施用以保障金融交易的安全。关键词: 自贸区,金融创新,自由贸易账户,银行业

一、自贸区金融创新的构想与细则落实经济学家熊彼特(Joseph Schumpete)在其著作《经济发展理论》中定义创新是指新的生产函数的建立，也是就生产要素进行新搭配而产生的新组合。从宏观层面来看，金融创新主要包括金融技术、金融市场、金融服务、金融产品、金融体系的创新以及国际货币制度等方面的变革。2013年9月27日，国务院印发的《中国(上海)自由贸易试验区总体方案》(下称总体方案，其中(上海)自由贸易试验区简称自贸区)，要求深化金融领域的开放创新，在风险可控前提下，在自贸内为金融市场利率市场化、人民币跨境使用及资本项目可兑换等方面的先行先试及经验推广创造条件。同年12月3日，中国人民银行《关于金融支持中国(上海)自由贸易试验区建设的意见》(下称央行30条)中的自由贸易账户为投融资创新业务、资金自由划转、跨境融资担保等相关金融服务创造了空间。

二、自贸区内金融机构的优势分析与区外的金融机构相比，区内金融机构能够从事的金融业务有了质的突破，主要表现为境内外业务的打通和金融产品的创新开发。

(一)人民币资本项目的开放1.跨境投融资服务与自由贸易账户：《央行三十条》简化了个人与企业跨境直接投资、兑换业务、跨境收付等跨境投融资服务流程。同时还允许在自贸区内就业并符合条件的个人通过自由贸易账户，按规定开展各类境外投资，此类个人投资行为将因不受QFII和QDII的限制而吸引更多投资者。2.离岸金融业务：《总体方案》在金融领域的开放创新方面明确允许在自贸区内建立面向国际的金融市场交易平台，逐步放开对境外企业参与到商品期货交易中来的许可。对此，银监会在支持自贸区内银行开展业务的八项措施中进一步加以了落实。

(二)金融服务1.第三方支付机构跨境人民币支付业务：《央行三十条》规定上海地区银行业金融机构可与自贸区内许可业务范围包括互联网支付并持有《支付业务许可证》的支付机构合作为跨境电子商务提供人民币结算服务，表明鼓励金融机构在许可范围内受监管地提供更为便捷的跨境货物贸易或服务贸易服务。2.其他金融服务业务：《央行三十条》还指出在区内实现大额可转让存单发行的先行先试。在金融租赁方面，拟用登记管理制度取代对金融类租赁公司境外债权业务的逐笔审批制度，借以支持在自贸区内境内外金融租赁服务的开展。

(三)金融产品的开发随着自贸区内金融改革的逐步推进，无疑将打开境内外资金流动的渠道，并进一步完善在岸离岸金融功能，这为银行业所能提供的金融产品组合创造了更大空间，客户拥有更多选择的同时必将更倾向于对之进行投资。在具体措施上，农业银行上海市分行国际业务部总经理朱楹建议：一是资金结算类产品的创新，二是融资类产品的创新。

三、自贸区内外的现有监管措施所谓金融监管，是指一个国家或地区的中央银行或其他金融监管当局，依据国家法律法规，对金融业实施监督与管理。上海在建立离岸金融市场的探索道路上面临着现有法律法规滞后的现状，不仅需要新的立法加以监管，而且需要更多的制度创新以适应金融市场发展规律。在进一步放开资本账户管制的同时，需要在区内实施一套新的金融监管模式加以配合。

(一)自贸区内的细则落实1.自由贸易账户：《央行三十条》称拟针对不同账户之间资金往来采取不同的监管方式。央行将设立自贸区内居民自由贸易账户和非居民自由贸易账户，试图通过对自由贸易账户的实时监控，将自贸区内构建的金融市场与境内其他市场有限隔离，另一方面，在防止套利资金跨区域流动带来冲击的同时实现与国际金融市场高度接轨的目标。2.对金融机构的监测与管理：(1)反洗钱和反恐怖融资义务。《央行三十条》要求区内金融机构和特定非金融机构配合金融监管部门密切关注跨境异常资金流动。按照《关于切实做好中国(上海)自由贸易试验区反洗钱和反恐怖融资工作的通知》，要求各反洗钱机构全面落实各项反洗钱和反恐怖融资制度措施，努力形成可复制、可推广的自贸区反洗钱工作经验。(2)事前风险自评估报告制度与分账核算制度。《央行三十条》指出上海市人民政府可通过综合信息监管平台和年度评估结果对区内非金融机构进行分类监督管理。《监管通知》指出监管部门将定期从业务和机构两个维度收集监管数据和信息并针对区内银行业建立相对独立的统计和监测体系;《分账核算业务实施细则》则说明了何为试验区分账核算单元，提出了标识分设、分账核算、独立出表、专项报告、自求平衡的要求。(3)信息披露义务。《分账核算业务实施细则》要求金融机构按央行上海总部有关规定报送自由贸易账户信息与自由贸易账户发生的国际收支;自由贸易账户信息还应按央行上海总部的要求报送到外汇管理信息系统。该细则试图通过即时的信息汇报机制建立起迅速的监管与配套反应系统。(4)宏观审慎管理。《央行三十条》要求区内实施金融宏观审慎管理，央行应加强对自贸区短期投机性资本流动的监管。《分账核算业务风险审慎管理细则》则指出央行上海总部有建立异常资金流动预警机制并向金融机构发出异常流动预警信号的职责。

(二)外部监管环境1.现有监管体制及其发展趋势：自贸区金融创新概况及银行业监管