加强期货居间人管理制度需要注意什么

[期货交易有什么制度]期货交易有什么制度呢？下面我们一起来看看相关的期货交易规则吧，欢迎阅读! 期货交易规则第一章总则第一条为规范期货交易行为，保护期货交易当事人的合法权益和社会公共利...+阅读

期货经营机构聘用居间人开发客户是一个普遍的现象，有的机构人数较多，有的少。每个机构都制定了居间人（经纪人）管理办法，但管理方式不一样，有的以签订居间人（经纪人）合同为基础，允许居间人代表公司开发客户，从交易手续费中提取一定比例的佣金，这种方式对居间人（经纪人）有一定程度的约束和限制，但管理很松散；另一种方式是除了签订合同外，还作为公司聘用人员进行管理，有一定的底薪，佣金提成则比前一种低。

从目前情况来看，居间人（经纪人）对期货公司客户资源的增加起了相当大的作用，尤其是在市场低迷的状况下，居间人（经纪人）的积极作用保障了期货公司的生存和发展。从国内外期货市场发展历程看，居间人（经纪人）是期货市场发展不可或缺的因素。在香港，领取牌照的居间人（经纪人）是合法的客户投资期货代理商，既能为期货机构介绍客户，又能代客户投资理财，还能为客户制定投资计划。

在美国，居间人（经纪人）的功能更加宽泛，当然这是在整个市场诚信度较高的情况下实现的。我国期货居间人（经纪人）对期货市场的促进作用也是毋庸置疑的，但由于形式多样，人员良莠不齐，市场诚信度相对不高，加之缺乏有效管理，它的负面作用也很突出：一是部分居间人（经纪人）素质差，专业水平低，在开发客户的过程中，误导客户，甚至欺骗客户，败坏了期货市场的形象；二是部分居间人（经纪人）代客理财，甚至进行全权委托，经常引发客户与公司的纠纷；三是居间人（经纪人）为了获得更大的利益，向多家公司介绍同一客户，索取高额佣金。

可以说，居间人（经纪人）是推动期货机构之间发生恶性竞争的一个重要因素。因此，为了期货市场的健康发展，制定居间人管理办法很有必要。最近，中国证监会着手制定了《期货居间人（经纪人）管理暂行办法》（下称《管理办法》），开展了《管理办法》的研究和讨论。笔者根据对目前期货市场居间人（经纪人）情况的分析，本着“有利于市场发展、有利于期货公司规范、有利于监管”的原则，从实际情况出发，对居间人（经纪人）的监管制度安排作出几点思考。

一、关于名称和概念《管理办法》宜采用“期货居间人”的名称，而不使用“期货经纪人”，因为“经纪人”概念很宽泛，其业务范围不仅包括中间介绍业务，还包括代客理财等，人员混杂，除聘用的外部居间人外，公司正式员工也开发客户，也叫经纪人。同时，我国法律解释期货纠纷案件时，也把中间介绍人叫居间人。从《管理办法》的效力来看，只有特指对象才能发挥作用，宽泛则失去意义。